BETA
Опис
Beta — це показник, який вимірює волатильність (ризик) акції порівняно з ринком у цілому. Його використовують для оцінки ризику інвестиції в конкретну акцію відносно загального ринкового портфеля.
Інтерпретація
- Beta = 1: Акція рухається синхронно з ринком.
- Beta < 1: Акція має нижчу волатильність і менш схильна до ринкових змін. Ідеально для консервативних інвесторів.
- Beta > 1: Акція має вищу волатильність, тому підходить для ризик-орієнтованих інвесторів.
- Beta < 0: Рідкісна ситуація, яка вказує, що акція рухається в протилежному напрямку від ринку (наприклад, захисні активи).
Застосування
- Оцінка ризику: Використовується для вимірювання чутливості акції до ринкових змін.
- Капітальне ціноутворення активів (CAPM): Використовується в моделі CAPM для розрахунку очікуваної дохідності.
- Портфельний менеджмент: Допомагає в збалансуванні ризику та доходності портфеля.
Приклад
Якщо Beta = 1.5, це означає, що акція на 50% більш волатильна, ніж ринок.
• Якщо ринок виросте на 10%, акція, ймовірно, виросте на 15%.
• Якщо ринок впаде на 10%, акція може впасти на 15%.
💡 Потрібні розширені дані та Fair Value? InvestingPro надає повний доступ до професійної аналітики — за цим посиланням отримаєте знижку 15%.
Це афілійоване посилання. Його використання допомагає підтримувати розвиток stocks.com.ua без додаткових витрат для вас.